Nvidia กำไรพุ่งทะยาน! ดับฝันขาแช่ง สยบความกลัว "ฟองสบู่ AI"

 

ใครที่กำลังกังวลว่ากระแส AI จะเป็นแค่ไฟไหม้ฟาง หรือฟองสบู่ใกล้แตก ต้องหันมาดูตัวเลขนี้ครับ เพราะ Nvidia เพิ่งประกาศผลประกอบการไตรมาสล่าสุด (ไตรมาสตุลาคม) ที่ทำเอา Wall Street ต้องร้องว้าว และนักลงทุนทั่วโลกถอนหายใจโล่งอกกันเป็นแถว

ตัวเลขสำคัญที่ต้องรู้

• รายได้รวม: พุ่งแตะ 57,000 ล้านดอลลาร์ (เติบโต 62% จากปีก่อน) ซึ่งสูงกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ที่ 54,900 ล้านดอลลาร์
• กำไร: กวาดไปเน้นๆ 31,900 ล้านดอลลาร์ (เพิ่มขึ้น 65% จากปีก่อน)
• เป้าหมายถัดไป: บริษัทคาดการณ์รายได้ไตรมาส 4 ไว้ที่ประมาณ 65,000 ล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าที่ตลาดคาดไว้อีกเช่นกัน บ่งบอกว่าการใช้จ่ายด้าน AI ยังไม่มีทีท่าว่าจะแผ่วลงเลย

คำยืนยันจาก Jensen Huang (ซีอีโอ): ป๋า Jensen ออกมากล่าวด้วยความมั่นใจ (และแอบขิงเบาๆ) ว่า "ยอดขายชิป Blackwell นั้นพุ่งทะลุเพดานไปแล้ว (Off the charts) ส่วน Cloud GPUs ก็ถูกจองจนหมดเกลี้ยง" คำพูดนี้เป็นการตอกย้ำจุดยืนเดิมของเขาว่า ความกลัวเรื่องฟองสบู่ AI นั้นเป็นการตีตนไปก่อนไข้

ทำไมก่อนหน้านี้ตลาดถึงกังวล? ก่อนหน้านี้มีความผันผวนในตลาดหุ้นเพราะนักลงทุนเริ่มกลัวเรื่อง "เงินหมุน" (Circular Funding) หรือการที่ Nvidia ไปลงทุนในสตาร์ทอัพ AI (อย่าง OpenAI) เพื่อให้บริษัทเหล่านั้นนำเงินกลับมาซื้อชิปของตัวเอง รวมถึงคำเตือนจาก CFO ของ OpenAI เรื่องหนี้สินในการสร้างโครงสร้างพื้นฐาน แต่ดูเหมือนว่าความกังวลเหล่านี้จะไม่สามารถหยุดยั้งดีลใหม่ๆ ได้ (ล่าสุด Anthropic ก็เพิ่งตกลงดีลใหญ่กับ Microsoft Azure ซึ่งแน่นอนว่าต้องใช้ชิป Nvidia)

สัญญาณบวกจากลูกค้าและพันธมิตร: ในงานแถลงผลประกอบการครั้งนี้ มีความเคลื่อนไหวที่น่าสนใจคือ Colette Kress (CFO ของ Nvidia) เลือกที่จะใช้วิธีการยกตัวอย่างความสำเร็จของลูกค้าเพื่อยืนยันว่า "AI มันทำเงินได้จริงนะ" ไม่ใช่แค่การเผาเงินเล่น

• Meta: ระบบ AI Recommendation ช่วยให้คนใช้งาน Facebook และ Threads นานขึ้น
• Anthropic: คาดว่าจะทำรายได้ถึง 7 พันล้านดอลลาร์ในปีนี้
• Salesforce: ทีมวิศวกรทำงานมีประสิทธิภาพขึ้น 30% เมื่อใช้ AI ช่วยเขียนโค้ด

Thomas Monteiro นักวิเคราะห์อาวุโสจาก Investing.com สรุปไว้อย่างเห็นภาพว่า "นี่คือคำตอบที่ชัดเจนว่า การปฏิวัติ AI ยังห่างไกลจากจุดพีค ทั้งในฝั่งความต้องการซื้อและฝั่งการผลิต"

ผลประกอบการครั้งนี้ส่งให้หุ้น NVDA ดีดตัวขึ้นทันที 3.4% (After-hours) และยังฉุดหุ้นเพื่อนบ้านแก๊ง Big Tech อย่าง Microsoft, Meta, Amazon และ Google ให้เขียวตามไปด้วย เพราะบริษัทยักษ์ใหญ่เหล่านี้ต่างยืนยันว่าจะยังคงเดินหน้าทุ่มเงินสร้าง AI Infrastructure ต่อไป และ Nvidia ก็ยังคงนั่งแท่นเป็น "กระดูกสันหลัง" ของยุคสมัยนี้อย่างเหนียวแน่นครับ

#DRKRIT drkrit.com #กระแสไอที #ข่าวไอที #ไทยสมาร์ทซิตี้